FAQ

Kiedy i jak wyglądają odwiedziny w klinice?

Odwiedziny w klinice staramy się planować na czas, gdy placówka jest zamknięta, aby nie powodować zbędnego zamieszania i niepokoju wśród personelu.

Czy przed otrzymaniem wstępnej wyceny musicie odwiedzić klinikę?

Nie, wstępna wycena jest przygotowywana na podstawie przesłanej dokumentacji i rozmów z właścicielem – wizyta w klinice nie jest konieczna na tym etapie.

Czy mogę nadal pracować w klinice po przejęciu?

Tak – bardzo nam na tym zależy, aby właściciel pozostał aktywny w klinice po transakcji. W wielu przypadkach to właśnie właściciel generuje znaczną cześć przychodów, często przekraczającą 40%. Jego dalsza obecność zapewnia stabilność zespołu i zwiększa zaufanie pacjentów. 

Czy muszę być zdecydowany na sprzedaż rozpoczynając rozmowę?

Nie. Wstępna rozmowa, podpisanie umowy o poufności oraz przygotowanie wstępnej wyceny nie zobowiązują do żadnej transakcji. Często właściciele podejmują decyzję dopiero po otrzymaniu wyceny i poznaniu dalszego planu działania.

Jakie macie doświadczenie?

Przeprowadziliśmy już kilkadziesiąt niezobowiązujących analiz i wycen klinik stomatologicznych w całej Polsce. Nasze kompetencje dodatkowo potwierdza skład naszej rady doradczej – zachęcamy do zapoznania się z ich sylwetkami tutaj →.

Dlaczego kontaktujemy się w ten sposób?

Zależy nam, aby nie wywoływać niepotrzebnego zamieszania wśród personelu kliniki, dlatego wybieramy dyskretne formy kontaktu w takiej, a nie innej postaci.

Co jeśli już się z nami skontaktowaliście?

W takim razie doskonale wiecie, jak się z nami dalej komunikować – pozostajemy do dyspozycji!

Pamiętajcie, czasem u nas też zdarza się, że e-maile nie dochodzą.

Czy proces wstępnej wyceny coś kosztuje?

Nie – przeprowadzamy ten etap całkowicie nieodpłatnie. Dopiero po podpisaniu listu intencyjnego, kiedy uruchamiamy pełne badanie due diligence, ponosimy istotne koszty związane z zatrudnieniem zewnętrznych doradców prawnych, podatkowych i finansowych.

4. Finalizacja transakcji
 

• Umowa sprzedaży udziałów lub zorganizowanych części przedsiębiorstwa – sporządzana przez zespół prawny, zgodnie z ustaleniami stron.

• Zamknięcie transakcji (closing) – podpisanie, rozliczenie i formalne przekazanie firmy.

2. Przegląd dokumentów i analiza finansowa
 

• Przekazanie dokumentacji – przesyłamy nasz materiał informacyjny z opisem procesu, referencjami i doświadczeniem zespołu. Równolegle prosimy o 3-letnią historię finansową i podatkową Twojej firmy.

• Wstępna wycena – w ciągu 7 dni od otrzymania niezbędnej dokumentacji przedstawiamy niezobowiązującą propozycję wartości rynkowej Twojego przedsiębiorstwa w postaci kilku stronicowego raportu.

3. List intencyjny i analiza due diligence
 

• List intencyjny - po zaakceptowaniu przez Ciebie wyceny oraz wstępnego modelu transakcji, przesyłamy list intencyjny, który określa kluczowe warunki i ramy przyszłego porozumienia.

• Due diligence – to etap szczegółowego przeglądu prawnego, podatkowego i finansowego, prowadzony przez międzynarodową instytucje audytorską. Dzięki temu obie strony mają pewność, że transakcja opiera się na wiarygodnych i zweryfikowanych danych. 

Sprzedaż lub przekazanie firmy to złożony proces, który wymaga poufności, rzetelnych danych i przemyślanej sekwencji działań. W Protidental prowadzimy właścicieli klinik krok po kroku -  od pierwszego kontaktu do podpisania umowy. 

1. Pierwszy kontakt i umowa o zachowanie poufności
 

• Wstępna rozmowa telefoniczna lub spotkanie online – pierwszy kontakt ma charakter orientacyjny. Omawiamy Twoją sytuację, cele i oczekiwania wobec sukcesji. Na tym etapie nie jest wymagane udostępnianie dokumentów ani obecność w klinice. Celem jest wstępna ocena czy możemy realnie pomóc.

• Umowa o zachowanie poufności  – jeśli po rozmowie obie strony uznają, że warto kontynuować, przesyłamy do podpisu porozumienie o zachowaniu poufności. Dopiero po jego zawarciu przechodzimy do analizy dokumentacji.

Przemyślany proces - krok po kroku do transakcji

W przypadku firm rodzinnych, wyzwania są jeszcze bardziej złożone. Zmiana pokoleniowa to moment krytyczny – zarówno dla ciągłości operacyjnej, jak i dla wartości rynkowej firmy.

Tylko 33% firm przetrwa sukcesję do drugiego pokolenia. Zaledwie 13% kontynuuje działalność w trzecim pokoleniu. 

(Harvard Business Review, "Do Most Family Businesses Really Fail by the Third Generation?")

Nawet wśród zrealizowanych transakcji, wyzwania związane z integracją, strategią i zarządzaniem ryzykiem sprawiają, że większość przejęć nie przynosi oczekiwanych rezultatów.

90% transakcji fuzji i przejęć uznaje się za nieudane.

(Harvard Business Review, "The New M&A Playbook")

Większość właścicieli firm nigdy nie finalizuje sprzedaży swojego biznesu. Według najnowszych danych, wskaźnik sukcesu w transakcjach typu „business for sale” utrzymuje się na poziomie zaledwie 19–20%.

Tylko 19% ogłoszeń sprzedaży firm kończy się transakcją.

(BizBuySell Insight Report 2024: 9546 zamkniętych transakcji na 50 000 rocznych ogłoszeń")

Kim jesteśmy i kto stoi za Protidental

Jak najlepiej przygotować firmę do sukcesji?

Tylko jedna na pięć firm znajduje nabywcę.

Czy Twoja ma szanse się wyróżnić?

Uporządkuj finanse i dokumentację

• Zapewnij pełną przejrzystość finansową – minimum 1 rok historii księgowej i podatkowej.

• Unikaj agresywnej optymalizacji podatkowej, która zaniża oficjalne zyski i wartość firmy.

• Ureguluj strukturę właścicielską, zobowiązania prawne, cywilne i umowy kluczowe dla działalności.

Poprawa rentowność i jakość przychodów

• Zadbaj o wzrost zysku operacyjnego (EBITDA) – kluczowego wskaźnika wpływającego na wycenę.

• Optymalizuj koszty, popraw efektywność pracy zespołu, zwiększaj marżowość usług.

• Ogranicz udział przychodów trudnych do odtworzenia - jak jednorazowe kontrakty czy świadczenia „poza kasą”.

Ogranicz zależność firmy od właściciela

Zwłaszcza, jeśli sam jesteś głównym źródłem przychodu. 
 

• Deleguj kompetencje, buduj zespół zarządzający, wdrażaj procesy operacyjne niezależne od jednej osoby.

• Niezależność zwiększa przewidywalność i trwałość biznesu – a tym samym jego wartość i atrakcyjność w oczach inwestora.

MASZ PYTANIA?

Skontaktuj się z nami

Protidental to konsorcjum inwestycyjne specjalizujące się w przejęciach, rynkach kapitałowych oraz konsolidacji rozdrobnionych segmentów sektora ochrony zdrowia – ze szczególnym uwzględnieniem rynku stomatologicznego.

Naszym celem jest budowa ogólnopolskiej sieci nowoczesnych klinik dentystycznych, opartych na efektywnym zarządzaniu, doświadczeniu właścicieli oraz najwyższych standardach leczenia pacjentów.

Po akwizycji przejmujemy zarządzanie zespołem i operacjami kliniki, w tym obszarami takimi jak: finanse, kadry, marketing, administracja czy planowanie strategiczne. Dzięki temu dotychczasowy właściciel – jeśli pozostaje aktywny zawodowo – może w pełni skupić się na leczeniu pacjentów, bez konieczności prowadzenia firmy od strony operacyjnej.

Dajemy możliwość dalszego uczestnictwa w rozwoju kliniki – poprzez programy udziałowe, premiowanie za wzrost EBITDA czy objęcie roli mentorskiej w ramach sieci.

Rada Doradcza

Data publikacji badania: grudzień. 2024.

P. Wira, „The Significance of Private Equity Fund in the Process of Acquisitions and Market Consolidation in the Health Care Sector Based on the Example of Selected Organizations”, Przestrzeń, Ekonomia, Społeczeństwo, Nr. 26/2, 2024, s. 202.

Za Protidental stoi silna Rada Doradcza złożona z ekspertów, którzy łącznie przeprowadzili transakcje M&A o wartości ponad 15 miliardów złotych.

W skład zespołu wchodzą byli prezesi spółek notowanych na giełdzie z sektora medycznego i spożywczego, partnerzy z PwC, EY i Arthur Andersen oraz doradcy transakcyjni z wieloletnim doświadczeniem.

To osoby odpowiedzialne m.in. za rozwój marek takich jak Diaverum,  ETL, Ivoclar Vivadent, Bakalland czy Grupa Scanmed.

Ich kompetencje gwarantują najwyższy poziom profesjonalizmu, bezpieczeństwa i skuteczności całego procesu przejęcia.